机器人供给端矛盾持续加剧 锂电需求增速或超五成 厂商“厮杀”如何破局？

|行机器人赛道火热背后，锂电、新能源汽车等领域扩产显著拉动机器人需求。不过受供需失衡影响，行业分化趋势凸显，产业链涨价短时间或难以平息。

机器人厂商正密集布局新能源行业，而国产机器人如何突破新能源蓝海、打破“内卷”，在8月3日-4日举办的2022高工机器人集成商大会上成为产业链人士讨论的焦点。

供需失衡严重

高工机器人董事长张小飞博士在大会上介绍，当前机器人产业链不同环节分化明显：上游核心零部件喜忧参半、中游本体利润普遍下滑、下游系统集成商大部分增收不增利。

财联社记者注意到，上半年汇川技术（300124.SZ）工业机器人业务取得较快增长，预计实现归母净利17.97-21.10亿元，同比增15%-35%；与此同时，受疫情严重影响的新时达（002527.SZ）预计上半年净亏损1800-3500万元，同比降120.32%-139.52%；哈工智能（000584.SZ）预计净亏损2.3-2.9亿元，同比降311.58%-418.95%。

汇川技术近期在接受调研时指出，今年自动化业务的毛利率会处于较稳定态势：“4月中旬对自动化业务产品上调了价格，同时近期部分器件价格有一定回落。”

此前汇川技术曾表示，“芯片、减速机等进口核心部件价格持续上涨，其中部分芯片类物料涨幅超过100%、货期拉长至52周以上”，并打响本土厂商调价第一枪。

受原材料成本上涨、供货周期延长、人力和物流成本上升等因素影响，行业供需失衡，厂商产品调价已不鲜见。上半年多个头部外资品牌已宣布涨价，7月1日起埃夫特-U（688165.SH）、配天机器人、埃斯顿（002747.SZ）、安川部分或全部产品价格上调3-10%不等。天风证券研报指出，产业链涨价预计短时间内难以平息，供不应求状态已较为严重，且短期内大概率将延续。

与此同时，据国家统计局最新数据，今年上半年国内工业机器人产量20.2万台，同比下降逾11%。4月、5月产量同比分别下降8.4%和13.7%，不过6月同比回升2.5%。

汇川技术相关负责人告诉财联社记者，“下半年行业仍受疫情、宏观经济等因素影响，一方面部分需求本身就滞后，比如锂电池；另一方面，上半年疫情导致部分需求还没有完全交付。”

张小飞表示，今年全年来看，预计工业机器人销量会有15%-20%的增长，下半年的预期虽然不是那么乐观，但企业利润将有一定的增长。

锂电需求爆发

分化亦体现在下游各行业，目前锂电等行业增速领跑，3C、家电、金属加工行业增速则不及预期。

锂电机器人将进入需求爆发期。相关数据预计，2022年锂电行业机器人的需求增速有望超过50%；高工机器人产业研究所（GGII）联合多家产业链厂商发布的《2022年锂电行业机器人应用发展蓝皮书》数据显示，2025年锂电行业工业机器人、移动机器人需求量分别突破6.7万台、2.5万台，2021-2025年复合长率分别超35%、38%。

张小飞表示，“新能源领域头部企业基本上是军备竞赛式的方式在做布局，机器人零部件厂商、集成商转向新能源还是有很大机会的，而且回款情况较好，如果上游厂商暂无资金扩产，电池企业都会先垫资，现在很多国产零部件随着本体进入了新能源行业，90%以上的国产化在新能源行业是完全可行的。”据了解，当前国内主流电池企业为提升产线自动化程度，已在物料搬运、上下料、焊接、装配、检测等环节大量导入机器人。

财联社记者通过2022高工机器人集成商大会获悉，机器人厂商正密集布局新能源行业，新能源已是头部厂商埃斯顿（002747.SZ）目前投入最大的一个板块。

埃斯顿机器人事业部副总经理吕健表示，“光伏方面截至目前已出货超过7000台，新能源方面除了3-5公斤SCARA机器人，70-600公斤大负载机器人正不断面向市场，模组、Pack也是全方位覆盖。”

上半年由于新能源汽车行业需求爆发，不少公司在手订单充沛。近期哈工智能即在业绩预告中指出，截至6月末未确认收入的在手订单（不含税）约27.36亿元，相关收入等将从下半年开始逐步体现。

“厮杀”待破局

近年来机器人赛道受到资本热捧，站在长远视角，厂商开始蓄势谋变。

拓斯达（300607.SZ）董事、机器人事业部总经理张朋在大会上直言行业痛点：需求侧，非标复用率很低、资源分散，企业成本普遍较高；供给侧，本体厂商、系统集成商均痛苦于研发成本高、进口替代难度大，量产难度大。

阿童木机器人总经理宋涛认为，“行业喊了很多年的口号，而疫情之后才正式进入了大竞争时代。目前大多数国产机器人品牌的发展策略都是类似的，就是通过规模优势带动成本结构优势，同时在竞争层面上面临近乎肉博的厮杀。”

拓斯达相关负责人此前亦对财联社记者表示，“中国机器人行业相对于发达国家而言，基础较为薄弱，在研发能力和创新层面上一直处于追赶国际先进水平的阶段。经过数年的努力，我国已经解决了从无到有的问题，当下的重点是要解决从有到替代的问题。”